enesptjazh-Hanszh-Hantfrdeitkoruarhiidtrnlplvithsvhemsukcselrohudafinobn
Toby Rice en Varun Sivaram bieden het publiek concurrerende deals aan over de woede over datacenters
Pew zegt dat 50% van de Amerikanen denkt dat datacenters de energierekeningen schaden. Rice wijt aan vergunningen, Sivaram biedt 100 GW aan flexibele belasting aan, Khosla een belasting.
Pew publiceerde op 22 september een cijfer waar de AI-uitbreiding niet tegenin kan argumenteren. De helft van de Amerikanen zegt nu dat datacenters vooral slecht zijn voor de energiekosten thuis, op van 38% in januari, en 60% zou zich ongemakkelijk voelen met een datacenter in de buurt. Het Huis had al op 16 september met 417 tegen 3 gestemd om de grootste datacenters te laten betalen voor hun eigen netwerkupgrades. In dezelfde paar dagen gingen drie mensen met geld dat op AI is gezet voor de camera en boden elk het publiek een andere deal aan om de hitte te verminderen. Toby Rice van EQT wil vergunningen. Varun Sivaram van Emerald AI wil een ruil met toezichthouders. Vinod Khosla wil een belasting. Ze zijn het niet eens over wie wie iets verschuldigd is.
De gasproducent zegt dat de rekening vóór de servers kwam
Rice ging op 22 september bij Bloomberg zitten met aardgasprijzen die meer dan 20% lager liggen op jaarbasis, wat hem een ongemakkelijke schurk maakt in een verhaal over dure stroom. Zijn argument is dat de woede echt is maar gericht op het verkeerde doelwit.
Uw elektriciteitsprijzen gingen al omhoog vóór Iran. Ze gingen al omhoog vóór mensen zelfs maar over AI begonnen te praten. Dit is eigenlijk een echt bullish vraag naar aardgas.
Toby Rice, 22 september 2026, bron
Hij wijt de schuld aan 174 gigawatt aan kolen- en kerncapaciteit die het land heeft gepensioneerd en aan staten die pijpleidingen blokkeren, met New York dat gas tegenhoudt om New England te bereiken als zijn voorbeeld. Sommige daarvan houdt stand. Tarieven stegen al vóór de AI-hausse. Maar de man die het gas verkoopt heeft ook het meeste te winnen bij vergunningshervorming, en zijn peilingscijfer is losser dan dat van Pew. Hij vertelde de presentatoren dat 80% van het publiek ongunstig staat tegenover datacenters. Pew's 60% ongemakkelijke cijfer is al slecht genoeg zonder naar boven af te ronden.
Amerikanen moeten begrijpen dat uw energierekeningen hoog zijn volkomen onacceptabel is. Het is volledig zelf toegebracht. We zijn een supermacht als het gaat om energie produceren. Onze kryptonite echter is het krijgen van infrastructuur gebouwd.
Toby Rice, 22 september 2026, bron
Kijk naar wat zijn deal vraagt van de kiezer. Het vraagt hen om te wachten tot het Congres vergunningshervorming goedkeurt en dan tot pijpleidingen worden gebouwd. Dat doet niets voor de rekening van deze winter in Boston.
Sivaram's deal ruilt flexibiliteit voor een snellere aansluiting
Sivaram sprak op een Axios-evenement op 21 september, vijf dagen nadat hij de AI Energy Management Alliance lanceerde met Google, Nvidia en Anthropic, plus nutsbedrijven waaronder AES, Constellation, National Grid en NRG. Gevraagd wat er was veranderd sinds Davos, noemde hij één ding.
Als ik één ding zou moeten kiezen, is het de politieke terugslag tegen datacenters, AI-datacenters.
Varun Sivaram, 21 september 2026, bron
Zijn oplossing is software die een datacenter in staat stelt om zijn stroomverbruik te verminderen wanneer het netwerk onder druk staat. In ruil daarvoor verbinden toezichthouders het sneller aan. Hij stelt de prijs op 100 gigawatt aan ruimte op het bestaande netwerk, tegen een Amerikaans doel van 70 gigawatt aan AI-belasting tegen 2028 waarvan hij denkt dat slechts 30 daadwerkelijk zal worden aangesloten.
De grote ruil is dat toezichthouders, gouverneurs, gekozen functionarissen in Amerika en elders, snellere en grotere stroomtoegang tot het netwerk kunnen bieden voor datacenters omdat als ze flexibel zijn, je niet zoveel nieuwe infrastructuur hoeft te bouwen. En in ruil daarvoor gaan datacenters die goede burgers zijn helpen om klanttarieven te beschermen en netwerken betrouwbaar te houden.
Varun Sivaram, 21 september 2026, bron
Van de drie pitches, is dit de enige met een datum erop. Emerald en Nvidia bouwen een faciliteit van 100 megawatt waarvan Sivaram zei dat die in het vierde kwartaal zal openen, na een eerder doel van de eerste helft van 2026 dat verschoof. Totdat het reageert op een echte hittegolf, is het cijfer van 100 gigawatt een modeluitvoer.
De off-grid-route is degene die hij vreest
De Axios-presentator duwde hem over Amazon, dat een gascentrale bouwt met zonne-energie achter de meter in plaats van te wachten op een nutsbedrijf. Sivaram zou Amazon niet bij naam bekritiseren, maar hij was bot over het model.
Het is slecht, eerlijk gezegd, voor de AI-bedrijven omdat het duur is om je eigen particuliere nutsbedrijf te runnen. Het zijn duurdere tokens van kunstmatige intelligentie. Het is slecht voor de publieke energiesector. Je verhoogt plotseling de prijzen van alle inputs, de turbines,en de schakelapparatuur die het publieke energiesysteem nodig heeft.
Varun Sivaram, 21 september 2026, bron
Ik denk dat dit het sterkste punt is dat iemand deze week heeft gemaakt,en het snijdt ook tegen Rice. Een campus die zijn eigen gascentrale bouwt houdt zijn belasting van het netwerk, maar het biedt nog steeds op dezelfde turbines en transformatoren als het lokale nutsbedrijf. De betaler van de tarieven betaalt hoe dan ook, gewoon via een andere lijnpost.
Khosla zou de mensen betalen en de banen laten gaan
Khosla ging op 21 september naar The Information's TITV met een andere theorie over de terugslag. De rekeningen maken hem minder uit dan de angst over werk. Hij verwacht dat AI 80% van het werk doet in 80% van de banen en betoogt dat het beschermen van de banen zou betekenen dat we de race tegen China verliezen.
De veel belangrijkere premisse die ik heb is dat we mensen moeten beschermen, niet de banen die ze hebben, omdat er zoveel angst is over AI.
Vinod Khosla, 21 september 2026, bron
Zijn financieringsmechanisme is om vermogenswinsten te belasten tegen hetzelfde tarief als lonen en mazen te sluiten zoals stepped-up basis. Hij stelde de opbrengst op ongeveer $300 miljard per jaar in het ene antwoord en ongeveer $400 miljard in het volgende, tegen de ongeveer $250 miljard per jaar die de VS betaalde aan werkloosheidsuitkeringen op het hoogtepunt van COVID. Hij wil dat een presidentskandidaat voor 2028 daarop loopt. Toen gaf hij toe wat de industrie zelden hardop zegt.
Maar het andere ding dat ik denk voordat we bij uw veiligheidsrisico's komen is dat we mensen niet hebben laten zien waarom AI nuttig is.
Vinod Khosla, 21 september 2026, bron
De productiviteitsbeloning is nog niet aangekomen
Die concessie is waar de geldstemmen van de week splitsen. Joe Lonsdale vertelde Squawk Box op 22 september dat AI de productiviteitsgroei genoeg zal optillen om het tekort te fixen: "Als je productiviteit omhoog krijgt naar 3, 4, 5%, wat je 100% zou moeten kunnen doen met deze dingen, zo niet significant hoger, dat lost het tekortprobleem op."
Een dag later, Jenny Johnson, die Franklin Templeton runt en zijn ongeveer $1,8 biljoen aan activa, gaf het cijfer zoals het vandaag staat. Productiviteitsgroei, zei ze, "is at 2.5%. En ik denk niet dat enig deel daarvan AI is. Niemand heeft uitgevogeld hoe je AI echt kunt krijgen nog." Ze crediteerde cloud computing en oudere digitale tools,en greep naar de lange termijn: "Elektriciteit deed er 30 jaar over om in de productie te komen."
Die kloof is de hele terugslag in twee citaten. De kosten verschijnen nu, op een nutsfactuur met een datum erop. De voordelen zitten in een voorspelling. Johnson wees ook op de Magnificent Seven die verschuiven van kapitaallichte naar kapitaalintensieve bedrijven met uitgaven die nog niet op de P&L zijn verschenen. Dat is dezelfde uitbreiding die het publiek wordt gevraagd te huisvesten.
Houd de stroomstrijd buiten de veiligheidsstrijd
Sivaram sloot af met een waarschuwing aan zijn eigen kant. De zaak voor het vertragen van frontier AI en de zaak tegen een datacenter verderop smelten samen in het publiek,en hij wil ze gescheiden houden.
Ten eerste zou het een verschrikkelijk idee zijn om te proberen de frontier te vertragen door te stoppen met het bouwen van datacenters. Dat is niet de juiste hefboom om aan te trekken, toch?
Varun Sivaram, 21 september 2026, bron
Hij heeft gelijk dat het verschillende argumenten zijn. Hij heeft waarschijnlijk ongelijk dat het publiek ze gescheiden zal houden. Een lokale bestemmingsplanstemming is de enige hefboom die een nerveuze kiezer daadwerkelijk kan trekken, wat de oorzaak van de nervositeit ook is.
Welke van deze deals zou een stad die al nee heeft gezegd kunnen terugwinnen?
Alleen degene die verschijnt op een rekening vóór de volgende verkiezing. Rice's vergunningshervorming is jaren verwijderd van het verlagen van iemands tarief. Khosla's belasting heeft een kandidaat voor 2028 nodig en een Congres. De Ratepayer Protection Act, die nog de Senaat nodig heeft, zegt alleen tegen staten om normen te "overwegen" die belastingen boven 100 megawatt verplichten om de volledige incrementele kosten van hun netwerkupgrades te betalen. Sivaram's flexibele belasting is het enige aanbod dat een nutscommissie deze winter kan testen, wat zijn faciliteit in het vierde kwartaal het ding maakt om in de gaten te houden. Als het stroom op commando vermindert tijdens een koudegolf zonder de werklasten van zijn klanten te breken, heeft hij een werkende deal. Als het lint doorknippen weer verschoofd, zijn alle drie de pitches nog steeds slechts voorspellingen.