Toby Rice și Varun Sivaram oferă oferte rivale unui public tot mai nemulțumit de centrele de date

Pew a publicat pe 22 septembrie un număr cu care construcția AI nu poate argumenta. Jumătate dintre americani spun acum că centrele de date sunt în mare parte dăunătoare pentru costurile energiei casnice, în creștere de la 38% în ianuarie, iar 60% s-ar simți inconfortabil cu unul construit în apropiere. Camera Reprezentanților votase deja cu 417 la 3 pe 16 septembrie pentru a face cele mai mari centre de date să plătească pentru modernizările proprii de rețea. În aceleași câteva zile, trei persoane cu bani investiți în AI au apărut la cameră și fiecare a oferit publicului o înțelegere diferită pentru a reduce presiunea. Toby Rice de la EQT vrea permise. Varun Sivaram de la Emerald AI vrea un schimb cu reglementatorii. Vinod Khosla vrea o taxă. Ei nu sunt de acord cine datorează cui.

Producătorul de gaze spune că factura a venit înaintea serverelor

Rice a stat la Bloomberg pe 22 septembrie cu prețurile la gaze naturale în scădere cu peste 20% pe an, ceea ce îl face un personaj negativ incomod într-o poveste despre energie scumpă. Argumentul său este că furia este reală dar îndreptată către ținta greșită.

Prețurile voastre la electricitate creșteau înainte de Iran. Creșteau înainte ca oamenii să vorbească măcar de AI. Aceasta este de fapt o cerere cu adevărat puternică pentru gaze naturale.

Toby Rice, 22 septembrie 2026, sursă

El dă vina pe 174 de gigawați de capacitate de cărbune și nucleară pe care țara le-a retras și pe statele care blochează conductele, cu New York oprind gazele să ajungă la New England ca exemplu. O parte din aceasta se susține. Tarifele creșteau înainte de boom-ul AI. Dar omul care vinde gazele are și cel mai mult de câștigat din reforma permiselor, iar numărul său din sondaje este mai lax decât cel al lui Pew. El a spus ancorilor că 80% din public este nefavorabil centrelor de date. Cifra de 60% a lui Pew este destul de rea fără a rotunji în sus.

Americanii trebuie să înțeleagă că facturile voastre mari la energie sunt complet inacceptabile. Este complet auto-provocat. Suntem o superputere când vine vorba de producerea energiei. Kryptonita noastră este însă obținerea construirii infrastructurii.

Toby Rice, 22 septembrie 2026, sursă

Uitați-vă la ce cere înțelegerea sa de la alegător. Le cere să aștepte ca Congresul să adopte reforma permiselor și apoi ca conductele să fie construite. Asta nu face nimic pentru factura de iarna aceasta din Boston.

Înțelegerea lui Sivaram schimbă flexibilitate pentru o conectare mai rapidă

Sivaram a vorbit la un eveniment Axios pe 21 septembrie, la cinci zile după ce a lansat AI Energy Management Alliance cu Google, Nvidia și Anthropic, plus companii de utilități inclusiv AES, Constellation, National Grid și NRG. Întrebat ce s-a schimbat de la Davos, el a numit un singur lucru.

Dacă ar trebui să aleg un singur lucru, este reacția politică negativă împotriva centrelor de date, a centrelor de date AI.

Varun Sivaram, 21 septembrie 2026, sursă

Remediul său este un software care permite unui centru de date să-și reducă consumul când rețeaua este stresată. În schimb, reglementatorii îl conectează mai repede. El pune premiul la 100 de gigawați de spațiu pe rețeaua existentă, față de o țintă americană de 70 de gigawați de sarcină AI până în 2028, din care crede că doar 30 vor fi efectiv conectați.

Marea înțelegere este că reglementatorii, guvernatorii, oficialii aleși din America și din altă parte, pot oferi acces mai rapid și mai mare la rețeaua pentru centrele de date, pentru că dacă sunt flexibile, nu trebuie să construiești atât de multă infrastructură nouă. Și în schimb, centrele de date care sunt cetățeni buni vor ajuta să protejeze tarifele clienților și să mențină rețelele fiabile.

Varun Sivaram, 21 septembrie 2026, sursă

Dintre cele trei propuneri, aceasta este singura cu o dată pe ea. Emerald și Nvidia construiesc o facilitate de 100 de megawați pe care Sivaram a spus că se va deschide în trimestrul al patrulea, după ce o țintă anterioară din prima jumătate a lui 2026 a alunecat. Până când răspunde la un val real de căldură, cifra de 100 de gigawați este un rezultat de model.

Ruta off-grid este cea de care se teme el

Moderatorul Axios l-a împins pe el cu Amazon, care construiește o centrală pe gaze cu solar în spatele contorului în loc să aștepte o utilitate. Sivaram nu ar critica Amazon pe nume, dar a fost direct despre model.

Este rău, sincer, pentru companiile AI pentru că este scump să conduci propria ta utilitate privată. Este mai scump pentru tokenii de inteligență artificială. Este rău pentru sectorul public de energie. Crești brusc prețurile tuturor inputurilor, turbinelor, și a echipamentelor de comutație de care sistemul public de energie are nevoie.

Varun Sivaram, 21 septembrie 2026, sursă

Cred că acesta este cel mai puternic punct pe care l-a făcut cineva în această săptămână, și taie și în contra lui Rice. Un campus care își construiește propria centrală pe gaze își ține sarcina off-grid, dar încă licitează pentru aceleași turbine și transformatoare ca și utilitatea locală. Plătitorul de tarife plătește oricum, doar printr-o linie diferită de buget.

Khosla ar plăti oamenii și ar lăsa locurile de muncă să plece

Khosla a mers la TITV al The Information pe 21 septembrie cu o teorie diferită a reacției negative. Facturile contează mai puțin pentru el decât teama despre muncă. El se așteaptă ca AI să facă 80% din muncă în 80% din locurile de muncă și argumentează că protejarea locurilor de muncă ar însemna pierderea cursei cu China.

Premisa mult mai importantă pe care o am este că trebuie să protejăm oamenii, nu locurile de muncă pe care le au, pentru că există atât de multă teamă despre AI.

Vinod Khosla, 21 septembrie 2026, sursă

Mecanismul său de finanțare este să impoziteze câștigurile de capital la aceeași rată ca și salariile și să închidă facilități precum stepped-up basis. El a pus suma la aproximativ 300 de miliarde de dolari pe an într-un răspuns și aproximativ 400 de miliarde în următorul, față de aproximativ 250 de miliarde de dolari pe an pe care SUA le plătea în beneficii de șomaj la vârful COVID. El vrea ca un candidat prezidențial din 2028 să candideze pe aceasta. Apoi a concedat lucrul pe care industria rareori îl spune cu voce tare.

Dar celălalt lucru pe care cred că trebuie să-l spunem înainte de a ajunge la riscurile voastre de siguranță este că nu am arătat oamenilor de ce AI este benefic.

Vinod Khosla, 21 septembrie 2026, sursă

Randamentul de productivitate nu a sosit încă

Acea concesie este locul unde vocile cu bani din această săptămână se divid. Joe Lonsdale a spus la Squawk Box pe 22 septembrie că AI va ridica creșterea productivității suficient pentru a rezolva deficitul: "Dacă obții productivitatea la 3, 4, 5%, ceea ce 100% ar trebui să poți face cu aceste lucruri, dacă nu semnificativ mai mult, asta rezolvă problema deficitului."

O zi mai târziu, Jenny Johnson, care conduce Franklin Templeton și aproximativ 1,8 trilioane de dolari în active, a dat numărul așa cum stă astăzi. Creșterea productivității, a spus ea, "este la 2,5%. Și nu cred că vreunul din asta este AI. Nimeni nu și-a dat seama cum să obțină cu adevărat AI încă." Ea a creditat cloud computing-ul și instrumentele digitale mai vechi, și a ajuns la perspectiva pe termen lung: "Electricitatea a durat 30 de ani să ajungă în producție."

Acest decalaj este întreaga reacție negativă în două citate. Costurile apar acum, pe o factură de utilități cu o dată pe ea. Beneficiile stau într-o prognoză. Johnson a semnalat și Magnificent Seven mutându-se de la afaceri cu capital redus la afaceri cu capital intensiv, cu cheltuieli care nu au ajuns încă la P&L. Aceasta este aceeași construcție pe care publicul este rugat să o găzduiască.

Țineți lupta pentru energie departe de lupta pentru siguranță

Sivaram a încheiat cu un avertisment pentru propria sa parte. Cazul pentru încetinirea AI de frontieră și cazul împotriva unui centru de date mai departe pe drum se contopesc în public, și el vrea să le țină separate.

În primul rând, ar fi o idee teribilă să încerci să încetinești frontiera oprind construirea centrelor de date. Aceasta nu este pârghia corectă de tras, nu?

Varun Sivaram, 21 septembrie 2026, sursă

Are dreptate că sunt argumente diferite. Probabil greșește că publicul le va ține separate. Un vot local de zonare este singura pârghie pe care un alegător nervos o poate trage efectiv, indiferent de cauza nervozității.

Care dintre aceste înțelegeri ar putea câștiga înapoi un oraș care a spus deja nu?

Doar cea care apare pe o factură înainte de următoarele alegeri. Reforma permiselor a lui Rice este la ani distanță de a scădea tariful cuiva. Taxa lui Khosla are nevoie de un candidat din 2028 și de un Congres. Ratepayer Protection Act, care încă are nevoie de Senat, doar spune statelor să "ia în considerare" standarde care fac sarcinile de peste 100 de megawați să plătească costul incremental integral al modernizărilor lor de rețea. Sarcina flexibilă a lui Sivaram este singura ofertă pe care o comisie de utilități o poate testa în această iarnă, ceea ce face facilitatea sa din trimestrul al patrulea lucrul de urmărit. Dacă reduce consumul la comandă în timpul unei perioade reci fără a strica sarcinile de lucru ale clienților săi, are o înțelegere funcțională. Dacă tăierea panglicii alunecă din nou, toate cele trei propuneri sunt încă doar prognoze.